Финансы

Эскроу в госзакупках. Безопасные сделки и дополнительные преимущества

28 июня

6 мин

Поделиться в соцсетях

Эскроу

Эскроу-счета стали широко известны как часть реформы 2019 года в сфере регулирования первичного рынка недвижимости. По последним данным Минстроя РФ, количество компаний-застройщиков, работающих с банками по схеме эскроу, с тех пор выросло почти в 4 раза.

Целесообразность внедрения расчётов с использованием эскроу-счетов не ограничивается определённой отраслью. Этот инструмент всё чаще применяется для обеспечения безопасности сделок в сфере госзакупок. Но защитой интересов сторон возможности эскроу-счетов не исчерпываются. Рассмотрим подробнее, какие дополнительные преимущества даёт этот инструмент бизнесу.

Опции эскроу-счетов

Эскроу — это специальный счёт, который используется для балансировки рисков заказчика и исполнителя в рамках исполнения контракта. При заключении контракта по 223-ФЗ заказчик открывает такой счёт в уполномоченном банке и размещает на нём обеспечительный депозит, обычно в размере аванса или иной, предусмотренной контрактом суммой. Деньги блокируются в момент подписания договора поставки или подряда. Исполнитель получает доступ к эскроу-счёту после выполнения своих обязательств, для этого достаточно предоставить подтверждающие документы в объёме, предусмотренном договором. Выполнение условий контракта контролирует банк. Это базовая схема.

Но есть дополнительные опции. Первая, ключевая опция для рынка, позволяющая поддержать поставщика, — кредитование на исполнение контракта под остаток на эскроу.

Поддержать подрядчика

Поддержать подрядчика

Если для выполнения контракта подрядчик нуждается в кредитных средствах, заказчик может помочь исполнителю повысить их доступность. Для этого заказчиком определяется размер депозита на счёте эскроу, а исполнитель обращается в банк для рассмотрения возможности финансирования по специальной сниженной ставке. Условие одно — подрядчик может оформить кредит в том же банке, в котором открыт эскроу-счёт. Процентная ставка по такому кредиту субсидируется за счёт процентного дохода по депозиту на эскроу-счёте. В ряде случаев ставка может достигать 0,1%. Данная опция особенно востребована для поставщиков сегмента МСП, которые особо нуждаются в доступном финансировании при исполнении госконтрактов.

На эскроу можно заработать

На эскроу можно заработать

Другая опция эскроу-счетов — возможность начисления процентов на остаток, которыми заказчик вправе распорядиться на своё усмотрение.

Самая очевидная опция — получить доход с размещённых на депозите средств. Ставка зависит от срока контракта и порядка раскрытия эскроу-счёта, предусмотренного контрактом. Поскольку деньги заказчика блокируются на время сделки и выпадают из оборота компании, такой подход может быть оправданным для поддержания нормы рентабельности.

Распорядиться дополнительной доходностью

Распорядиться дополнительной доходностью

Заказчик может воспользоваться доходностью депозита на эскроу-счёте в качестве дополнительного источника финансирования контракта. При прямом авансировании исполнителя он лишается этого источника доходности.

Также он может учесть её на стадии подготовки условий сделки — в расчётах итоговой стоимости контракта. Иными словами, стоимость контракта можно снизить на сумму процентов, которые будут начислены на депозит, лежащий на эскроу-счёте. Этот шаг поможет заказчику привлечь более широкий круг потенциальных исполнителей.

Эскроу для структурирования сделки

Рассмотрим кейс из практики Сбера.

Суть сделки: компания-подрядчик из сегмента МСП заключила с госкорпорацией контракт на поставку и монтаж оборудования. Срок реализации проекта — 2 года, контрактом предусмотрено поэтапное финансирование.

Проблема: заказчику необходима защита аванса или гарантия его возврата, поставщику для исполнения обязательств необходимо привлечь заёмное финансирование, также ему требуется обеспечение гарантий оплаты.

Решение: в структуру контракта встроен эскроу-счёт с кредитованием поставщика. Заказчик разместил суммы аванса на эскроу-счёте, обеспечив защиту авансированных средств. Сбер предоставил кредит поставщику по специальной сниженной процентной ставке на срок исполнения контракта. Договором эскроу предусмотрено поэтапное раскрытие средств против выполнения поставщиком условий контракта.

Таким образом, эскроу не только обезопасил сделку, но и создал дополнительные механизмы её финансирования.

Win-win-win, или все стороны в выигрыше

Преимущества эскроу-счёта для заказчика:

Банк контролирует выполнение обязательств сторон, оплата производится только после соблюдения условий контракта и предоставления в банк подтверждающих документов, что делает сделку безопасной.

Отсутствуют комиссионные сборы для всех участников закупок по 223-ФЗ и 44- ФЗ — сторонам это выгодно.

В отличие от средств, переданных в качестве аванса исполнителю, деньги, размещённые на эскроу-счёте, приносят процентный доход. Соответственно, заказчик может получить дополнительных доход.

Помогает привлекать поставщиков. Использование механизма эскроу повышает заинтересованность участников. Чем интереснее предложение, тем больше шансов привлечь лучшего подрядчика.

Преимущества эскроу-счёта для исполнителя:

Гарантия своевременной оплаты. Условия раскрытия доступа к депонированным средствам чётко прописаны в договоре счёта эскроу. Это значит, что исполнитель получит деньги в срок, риски участия в контракте минимизированы.

Возможность получить кредит по сниженной ставке. Она может быть субсидирована за счёт остатка на эскроу-счёте. Соответственно, исполнитель получит самое выгодное предложение на рынке.

Банк обеспечивает защиту от задержки оплаты или невыплаты по контракту. Таким образом, исполнитель полностью защищён.

Государство тоже в плюсе. Расширение доступа к госзакупкам обеспечивает поддержку бизнеса: развивается идея «выращивания» поставщиков, увеличивается конкуренция в сфере закупок, повышается качество поставляемых товаров и услуг. Реализация механизма самофондирующихся кредитов поддерживает развитие банковского сектора, бюджетные средства активнее работают в экономике.

Эскроу

Поделиться в соцсетях

Статья была вам полезна?

Да

Нет