ВЭД

Выгодная торговля: будущее расчётов в национальных валютах

22 января
7 минут
Поделиться в соцсетях
Выгодная торговля: будущее расчётов в национальных валютах

Для повышения эффективности торговли всё чаще используют механизмы расчётов в национальных валютах. Рассмотрим, как растёт их доля и как это влияет на бизнес.



Своё родное 

По данным Минэкономразвития, доля национальных валют в торговле со странами СНГ уже превысила 85%, с Китаем приблизилась к 95%. Причём за неполные два года оборот торгов парой «рубль-юань» вырос более чем в сто раз и близок к 200 млрд рублей в день. 


Другой пример: доля российского рубля при торговле РФ и Беларуси за два года выросла с 80 до 92%, а белорусского рубля — менее чем с 1 до 5% (передаёт ТАСС). Взаимной торговли с зарубежными странами способствует развитие системы финансовых сервисов. Например, валютный контроль, бизнес-миссии онлайн и сервисы для уплаты таможенных платежей.


Ещё одно популярное направление — Индия. Для расчётов поставщиков Резервный банк Индии в прошлом году разрешил открывать счета «востро» в нескольких банках. С помощью этих счетов можно проводить сделки в рупиях: валюта на них конвертируется, а операции остаются в рамках местного законодательства. Сбер стал одним из первых иностранных банков, который получил разрешение на открытие счетов в рупиях (пишет ТАСС). Сейчас филиал банка в Нью-Дели помогает предпринимателям на всех стадиях развития бизнеса в стране — от поиска партнёров до проведения расчётов в рупиях по курсу ЦБ в течение одного рабочего дня. 


В сентябре правительство России утвердило список стран, кредитные организации и брокеры из которых допускаются к торгам на российском валютном рынке и на рынке производных финансовых инструментов. В список вошло более 30 государств ближнего и дальнего зарубежья. Этот шаг направлен на развитие механизма прямой конвертации нацвалют и формирование прямых котировок к рублю.


Россия и Иран ведут взаиморасчёты уже на 80% в риалах и рублях, пишет «Интерфакс». Потенциал увеличения объёма торговли в таком формате есть и с государствами Латинской Америки, за последние пять лет РФ и страны этого макрорегиона уже нарастили товарооборот на четверть (данные ТАСС). Увеличивается торговля в юанях, индийских рупиях, турецких лирах (перечисляет ТАСС). На расчёты в национальных валютах переходят поставщики самых разных товаров. Например, холдинг «Сибур» с Китаем торгует в юанях, с Вьетнамом — в донгах, с Турцией — в лирах (цитирует компанию Neftegaz.ru). 



Доля национальных валют в торговле

torgy-график.png

Источник: Минэкономразвития



Драйверы для экспорта

Такой вид расчётов набирает популярность при экспорте продовольствия, которое стало одним из главных источников дохода страны (передаёт РИА «Новости»). Экспорт продукции АПК, который в прошлом сезоне достиг 40 млрд долларов, по состоянию на сентябрь 2023-го уже на 20% опережал показатель за аналогичный период прошлого года (пишет «Агроинвестор»). 


С 1 ноября 2023 года расчёты за продукцию АПК можно проводить в национальных валютах — в соответствии с указом президента от 8 августа. Новый механизм введён для защиты российских поставщиков и покупателей из дружественных государств. Интерес к нему есть у стран Персидского залива и Африки, а с партнёрами по ЕАЭС и Китаем торговля уже так и развивается. Как поясняет директор Национальной товарной биржи (НТБ) Никита Захаров, расчёты будут проходить с использованием специальных счетов типа «З». Зарубежные покупатели смогут оплачивать контракты в своей валюте с помощью этого счёта, далее банк конвертирует средства в рубли на счёт продавца.


Никита Захаров,

директор Национальной товарной биржи

Основной экспорт российского зерна идёт в страны Ближнего Востока и Северной Африки — регион MENA. Новый механизм призван решить сложности с расчётами именно на этих направлениях. Он потребовался для облегчения доступа иностранных покупателей напрямую на экспортный рынок России. Схожие меры уже применялись ранее, например, для торговли газом.



Дополнительные возможности

В числе преимуществ расчётов в национальных валютах председатель правления Союза экспортёров зерна Эдуард Зернин называет прозрачность торгов и возможность создания достоверных ценовых индикаторов рынка отечественной сельхозпродукции.


По его словам, новый механизм поможет при диверсификации географии экспорта зерна и снизит риски. Речь прежде всего идёт о странах, испытывающих проблемы с валютной ликвидностью — Иране, а также ведущих покупателях российского зерна — Египте и Турции, поясняет эксперт. «Нам нужны рубли для расчётов с отечественными сельхозпроизводителями. Любую иную валюту мы готовы принимать только в случае еë свободной конвертации в рубли», — замечает Зернин.


Новый механизм даёт дополнительные возможности, обращает внимание Захаров. С весны прошлого года РФ активно развивает прямые контакты со странами-импортëрами, это позволило настроить индивидуальные схемы расчётов с каждым крупным потребителем, в первую очередь с государственными закупочными агентствами, поясняет Зернин.


Ксения Бондаренко,

старший преподаватель департамента мировой экономики факультета мировой экономики и мировой политики НИУ ВШЭ

В целом переход на расчёты в национальных валютах позволяет странам снизить зависимость от доллара и других резервных валют, в том числе для платы за импорт. Это также уменьшает риски волатильности национальной валюты по отношению к валюте, в которой совершается плата за товар или услугу, то есть для экспортёров и импортёров валютные риски фактически нивелируются, если расчёты проводятся в национальной валюте страны. Ещё одно преимущество — это создание локальных механизмов передачи финансовых сообщений (как СПФС в России, CIPS — в Китае) — аналогов SWIFT, что позволяет снизить риски при расчётах.




В части сложностей перехода на такие расчёты эксперт отметила, во-первых, дисбалансы спроса и предложения на валюту государств — торговых партнёров. Например, вследствие высокого профицита текущего счёта платёжного баланса России в торговле с Индией у российских контрагентов накапливается достаточно большое количество индийских рупий на счетах. А так как рупия не является резервной валютой, её объемы растут. Во-вторых, это сложность в формировании цены: если цена формируется через кросс-курс, то риски остаются актуальными в части определения стоимости товара или услуги. В-третьих, не все зарубежные контрагенты готовы получать оплату в национальной валюте за свой экспорт. В-четвёртых, это вопрос организации расчётов — подключения к локальным системам передачи сообщений, более сложные процедуры и прочее, замечает Ксения Бондаренко.


Для нивелирования части этих проблем обсуждается идея создания общего евразийского биржевого пространства. В Евразийской экономической комиссии считают перспективным развитие расчётов в цифровой форме. Как пояснял министр по интеграции и макроэкономике ЕЭК Сергей Глазьев, если участники БРИКС выделят квоты своих национальных валют в цифровой форме, то и «на цифровых биржах несколько сотен брокеров приведут эти валюты к равновесному соотношению».





  • СберПро Медиа теперь можно читать в «Телеграме» и «Дзене». Чтобы быть в курсе важных трендов, свежих кейсов лидеров бизнеса и мнений ведущих экспертов, следите за нами в телеграм-канале. Развитие навыков управления, личностный рост, актуальные подходы в маркетинге, новинки бизнес-литературы — эти темы мы подробно рассматриваем в «Дзене».

Статья была вам полезна?

Да

Нет